La Generalitat de Cataluña ha emitido unos bonos a 12 meses al 4,75% TAE, rentabilidad que lidera la de los depósitos ofrecidos por entidades financieras.
Me pregunta Carlos que comente este producto aunque difícil es de superar el análisis hecho por los gurús al cual os remito a todos. De momento hicieron una breve descripción el domingo y hoy un análisis del tipo ofertado así como de las comisiones que tienen que pagar a las entidades que colocarán este producto. En uno o dos días publicarán más información.
También en Expansión hacen referencia a este producto y constatan que costará a cada catalán 30€ para el pago de los intereses.
En definitiva, la Generalitat lo está pasando muy mal y no está consiguiendo financiación ni a nivel nacional ni internacional. Fruto de esto, se ve obligada a lanzar unos bonos para conseguir liquidez inmediata a costa del pequeño ahorrador. Según apuntan en gurusblog, la comisión que van a cobrarles por colocar estos bonos es del 3% que sumado al 4,75% ofertado es un 7,75%, o lo que es lo mismo, ninguna entidad les da dinero a menos del 8% aproximadamente. Si a la Generalitat no le dan dinero a menos de un 8% y a día de hoy podemos conseguir fácilmente un préstamo al 6% o al 7%, quiere decir que se fían menos de ellos que de un ciudadano medio.
¿Es un buen producto para nosotros?
Si las condiciones son únicamente:
- Rentabilidad: 4,75% TAE
- Plazo: 12 meses
Podemos decir que estamos antes una gran oferta si nos fiamos de que la Generalitat nos vaya a devolver nuestro dinero más el 4,75% correspondiente ya que esta emisión de bonos no está protegida por el Fondo de Garantía de Depósitos.
Ahora bien, ¿qué nos pasa si analizamos la letra pequeña? Para ello habría que ver el contrato de cada una de las entidades comercializadoras. En este caso disponemos únicamente del contrato de la Caixa (todos los demás que nos mandéis son bienvenidos) y podemos ver dos cosas importantes:
- El rating de Moody’s es A2, inferior al de Irlanda cuya quiebra es inminente.
- Nos cobran un 0,25% de los intereses devengados por lo que el interés real de los bonos de la generalitat es del 4,74% TAE aproximádamente
Puede que en otras entidades no nos cobren ese 0,25% pero, ahora sí y viendo las condiciones del contrato, es un producto de muy alto riesgo para el escaso interés que ofrece. Es preferible contratar un depósito bancario aunque ofrezca algo menos de interés.
Entidades donde comprar los Bonos Catalanes
Hoy han anunciado las entidades para estos bonos de la Generalitat de Catalunya, son los siguientes:
- La Caixa: 500 M€
- Caixa Catalunya: 490M€
- Banco Sabadell: 185M€
- Barclays: 150M€
- Unnim: 70M€
- Caixa Penedès: 70M€
- Deutsche Bank: 65M€
- Fibank: 50M€
Podéis ver el resto en este artículo de La Vanguardia.
Como también apuntan los gurús, habrá que llevar cuidado con las comisiones que adicionalmente cobre cada una de estas entidades ya que rebajaría el 4,75% ofertado. No se os ocurra pagar ninguna y buscada hasta que os lo ofrezcan sin ellas.
¿Alguien tiene más información sobre estos Bonos de la Generalitat? ¿Sabéis las comisiones que cobran en cada banco?
9 Responses to “Cataluña emite unos Bonos Catalanes al 4,75%”
G. Schwab
Hola,
me han ofrecido los bonos de la Generalitat en el Deutsche Bank, donde tengo cuenta. Soy extranjera. Tengo muchas dudas después de haber leído tantos comentarios negativos. Es verdad que es tanto riesgo invertir en estos bonos.
Un saludo
G.Schwab
maite
sI COMPRÉ 10.000€ ¿Como puede ser que ahora tenga 9.837€? alguien me lo puede explicar. Gracias
Comparabanco
Hola Maite,
No es muy lógico lo que nos dices que te ha sucedido, intenta hablar con tu banco o caja y nos comentas ¿de acuerdo?
Enrique
Hay un error en el cálculo que aparece en el cuarto párrafo.
El 3 % de comosión que paga el emisor, se paga por UNA sola vez. Es decir, es¡ss como si el emisor pagase el 4,75 anual por cada 97 de principal, lo que eqivale a un coste efectivo del 4,90 % y NO del 7,75 %.
Un poco de cuidado, por favor.
Comparativa Bancos
Hola Enrique,
si yo invierto 10.000 en bonos, 300€ (3%) son para la entidad y 475€ (4,75%) son para mí a los 12 meses, por lo que la Generalitat está pagando realmente 775€ en intereses a cambio de que le prestemos durante 12 meses 10.000€. O lo que es lo mismo, un 7,75% de 10.000€
Un saludo
Carlos
En Caixa de Cataluña, me informan hoy 4-11, que ellos no cobran ningún
tipo de comisión, salvo que se quieran amortizar antes del año y dos dias,
en cuyo caso saldrían a mercado libre y allí sí se cobran comisiones,
además de que no se garantiza el nominal.
Comparativa Bancos
Muchas gracias por la información Carlos !!
Si consigues el contrato nos encantaría echarle un vistazo y comentarlo.
Saludos
Miriam
yo tengo un contrato que puedo escanear y enviarte x email
ya que despues de leer lo de los gurus, estoy a punto de echarme para atras
Comparativa Bancos
Hola Miriam,
te lo agradecería muchísimo. El email es contacto @ comparativadebancos . com
Saludos